Rechner für risikobereinigte Performance
Geben Sie im Rechner für risikobereinigte Performance Ihre eigenen Werte für Berechnungsmodus, Portfoliorendite, Risikofreier Zinssatz, Standardabweichung des Portfolios, Portfolio-Beta und Marktrendite ein. Er ermittelt Sharpe-Ratio, Treynor-Ratio und Jensen-Alpha, zeigt Formel und Rechenbeispiel und ruft keine Live-Markt- oder Kontodaten ab.
So verwenden Sie den Rechner
Geben Sie Berechnungsmodus, Portfoliorendite, Risikofreier Zinssatz, Standardabweichung des Portfolios, Portfolio-Beta und Marktrendite ein.
Prüfen Sie vor der Berechnung die Modellgrenze: Rendite, risikofreier Satz, Volatilität, Beta und Marktrendite müssen denselben Zeitraum und dieselbe Frequenz abdecken.
Lesen Sie Sharpe-Ratio, Treynor-Ratio und Jensen-Alpha ab und gleichen Sie das Ergebnis mit der zitierten Quelle und den geltenden Produktbedingungen ab.
Formel
Verwendete Formel: Sharpe = (Rₚ − Rf) / σₚ; Treynor = (Rₚ − Rf) / βₚ; Jensen α = Rₚ − [Rf + βₚ(Rm − Rf)]. Prozentwerte werden vor der Berechnung in Dezimalzahlen umgewandelt.
Rechenbeispiel
Beispiel: Bei Portfoliorendite = 12%, Risikofreier Zinssatz = 3% und Standardabweichung des Portfolios = 15% beträgt der berechnete Wert für Sharpe-Ratio 0.60.
Annahmen und Grenzen
- Rendite, risikofreier Satz, Volatilität, Beta und Marktrendite müssen denselben Zeitraum und dieselbe Frequenz abdecken.
- Historische risikobereinigte Performance sagt künftige Renditen nicht voraus.
- Diese Schätzung dient Bildungszwecken und ist keine Anlage-, Steuer-, Bilanzierungs- oder Rechtsberatung.
Quellen
- William F. Sharpe: The Sharpe RatioDefinition der Sharpe-Ratio und konsistente Messung von Rendite und Risiko. Geprüft 2026-08-24.
- The Journal of Finance: The Performance of Mutual Funds in the Period 1945–1964Jensen-Alpha und benchmarkbereinigte Performancemessung. Geprüft 2026-08-24.
- OpenStax, Rice University: Principles of Finance — Applications in Performance MeasurementOffizielle Quelle der in diesem Rechner verwendeten Formel oder Methode. Geprüft 2026-08-24.
Ähnliche Rechner
Überprüfung
So wird dieser Rechner geprüft
Vertrauen entsteht durch reproduzierbare Nachweise, nicht durch Modellvertrauen. Formel, Annahmen, Rechenbeispiel und zitierte Quellen können Sie auf dieser Seite prüfen.
- Versionierte BerechnungDie Formellogik ist von der Oberfläche getrennt und wird durch automatisierte Register- und Verhaltenstests abgedeckt.
- Belegte NachweiseFür eine unabhängige Prüfung verknüpfte Quellen: 3.
- Transparenter KI-EinsatzKI kann beim Entwurf oder bei der kritischen Prüfung helfen. Übereinstimmung zwischen Modellen ist kein Beweis; eine Prüfung durch menschliche Fachleute wird nur behauptet, wenn eine namentlich genannte Person angegeben ist.
Häufig gestellte Fragen
Wie funktioniert der Rechner für risikobereinigte Performance?
Verwendete Formel: Sharpe = (Rₚ − Rf) / σₚ; Treynor = (Rₚ − Rf) / βₚ; Jensen α = Rₚ − [Rf + βₚ(Rm − Rf)]. Prozentwerte werden vor der Berechnung in Dezimalzahlen umgewandelt.
Was muss ich in den Rechner für risikobereinigte Performance eingeben?
Geben Sie Berechnungsmodus, Portfoliorendite, Risikofreier Zinssatz, Standardabweichung des Portfolios, Portfolio-Beta und Marktrendite mit einheitlicher Währungs- und Zeitbasis ein.
Was sollte ich vor Nutzung des Ergebnisses des Rechner für risikobereinigte Performance prüfen?
Prüfen Sie diese Grenzen: Rendite, risikofreier Satz, Volatilität, Beta und Marktrendite müssen denselben Zeitraum und dieselbe Frequenz abdecken. Historische risikobereinigte Performance sagt künftige Renditen nicht voraus. Diese Schätzung dient Bildungszwecken und ist keine Anlage-, Steuer-, Bilanzierungs- oder Rechtsberatung.
Zuletzt aktualisiert 2026-08-25 · sharpe-treynor-jensen-v1 · content-2026-08-24 · Maschinelle Übersetzung; Formeln und Quellen wurden zum angezeigten Überprüfungsdatum in der englischen Quelle überprüft.